Pièces d’or : produit d’investissement polyvalent et objet de collection
Informations sur les pièces d'or en un coup d'œil
De nombreux investisseurs préfèrent les pièces aux lingots pour investir leur capital
Depuis l’époque préchrétienne, les pièces d’or sont considérées comme des objets de prestige dotés d’un fort pouvoir symbolique. La principale raison à cela est la forte densité de valeur de ce métal précieux. Car une faible quantité peut à elle seule représenter une petite fortune. C’est pourquoi les pièces d’or sont souvent utilisées comme investissement de capital. Et grâce à leurs motifs souvent très sophistiqués, aujourd’hui courants, celles-ci sont également recherchées par les collectionneurs. On distingue les pièces d’or nouvellement frappées et les pièces d’or historiques. Dans cet article, vous en apprendrez davantage sur les particularités, les points d’attention et la manière de stocker les pièces d’or.
En réalité, si on les compare directement aux lingots d’or, les pièces d’or sont légèrement plus chères à l’achat. En cause, leur processus de frappe plus complexe. Alors que la surface des lingots classiques ne révèle généralement que les détails fins de l’or, les pièces se distinguent par leurs motifs détaillés au dos. Ceux-ci représentent souvent des thèmes du monde animal et végétal, des personnages célèbres, des bâtiments et des paysages, ou sont consacrés à des événements historiques. Leur face avant, en revanche, a un caractère plus officiel. Celle-ci représente le chef d’État ou les symboles du pays émetteur.
Outre la forme, la principale différence avec l’or en lingots est que, à quelques exceptions près, les pièces d’or ont une valeur nominale imprimée. Ceci signifie qu’elles ont légalement cours dans le pays émetteur. Cependant, dans la plupart des cas, la valeur de l’or dépasse la valeur nominale, de sorte que les pièces d’or ne conviennent pas au paiement à la caisse. Néanmoins, ces informations constituent un élément d’identification des bullions, également désignées comme pièces d’investissement. D’autres informations incluent le titre, la qualité de frappe et, enfin et surtout, le tirage.
Les pièces d’or les plus célèbres d’hier et d’aujourd’hui
Mais pas de règle sans exception. Le Krugerrand sud-africain est l’une des pièces d’or les plus connues et les plus populaires. Cet or d’investissement, portant le springbok caractéristique du côté de son motif, est émis par la Monnaie sud-africaine depuis 1967. Bien qu’il n’ait pas de valeur nominale imprimée, il est toujours considéré comme un moyen de paiement sur le continent africain, et basé sur le prix actuel de l’or. Contrairement à la plupart des pièces de monnaie modernes, le Krugerrand présente un reflet rougeâtre causé par l’ajout de cuivre. En conséquence, son titre est de 916,67/1000.
En raison de l’alliage métallique, les pièces d’or Sovereign (GB) ou American Eagle (USA), contenant de l’argent et non du cuivre, sont comparables au Krugerrand, et témoignent également d’une longue tradition en tant qu’or d’investissement. Le souverain est d’ailleurs en partie une pièce d’or historique, frappée au XVe siècle et toujours en circulation.
La pièce d’or Vreneli, issue de Suisse, est elle aussi largement utilisée à l’échelle internationale. Le Goldvreneli, avec sa figure féminine au recto et sa croix suisse au verso, fait également partie des pièces de monnaie historiques. La pièce de 20 francs a été frappée entre 1897 et 1949 avec un tirage de près de 60 millions de pièces. La pièce d’or est encore disponible à ce jour dans les magasins spécialisés. C’est à la fois un objet d’investissement et un objet de collection et celui-ci est souvent offert lors d’occasions spéciales.
Les pièces d'or comme investissement
Par ailleurs, le marché des métaux précieux compte d’innombrables autres types de monnaie, reconnus et négociés dans le monde entier. Les pièces d’or les plus populaires pour l’investissement incluent l’Australian Kangaroo, le Britannia, le China Panda, le Libertad (Mexique), la série Lunar d’Australie, le Maple Leaf (Canada) et le Wiener Philarmoniker (Autriche). Leurs prix sont proches du cours de l’or, avec des primes relativement faibles. Ces pièces d’or courantes sont reconnues aussi bien par les investisseurs privés que par les investisseurs institutionnels, les négociants en métaux précieux et les banques.
Ces pièces se caractérisent par leurs tirages élevés et sont parfois même frappées indéfiniment selon les besoins, jusqu’à la fin de l’année concernée. Ceci permet aux investisseurs d’investir dans des tubes de pièces ou des masterbox, selon leur souhait, ceux-ci pouvant contenir jusqu’à 500 pièces de l’unité d’once souhaitée. Le titre des pièces d’or est souvent de 999,9 millièmes, ce qui correspond à de l’or pur. Bien que la pureté soit importante, celle-ci n’indique pas nécessairement la valeur d’une pièce. Le Krugerrand ou l’American Eagle se négocient à 916,7/1000 dans le même segment de prix que le Kangaroo, le Maple Leaf ou le Philharmoniker à 999,9/1000.
Il existe au total plus de 120 types différents de pièces d’or sur le marché, le choix est donc vaste. Il faut savoir que la majorité de ces pièces d’or sont émises spécifiquement pour le marché des collectionneurs. Bien qu’il n’y ait souvent pas de distinction claire entre les pièces d’investissement et les pièces de collection, certaines différences peuvent néanmoins être identifiées.
Comment distinguer les pièces d’investissement des pièces de collection ?
Les pièces d’investissement sont principalement produites sous forme de biens de production de masse. Celles-ci présentent une surface de qualité supérieure, avec des zones en partie mates et en partie brillantes. Leur qualité de gaufrage est officiellement qualifiée de « fleur de coin ». Les degrés de conservation communément utilisés pour les nouvelles pièces sont : neuve, non-circulée, ou hors-circulation brillantes (BU). En revanche, les pièces de collection subissent souvent un processus de frappe plus complexe avec des ébauches ou des matrices préalablement polies. Le marquage se fait avec les termes « Polished Plate » (PP ou Proof) et « Mirror Gloss ». De plus, d’autres raffinements, tels qu’une finition antique ou une application de couleur, sont populaires. Les pièces de collection de ces qualités sont produites en petites quantités et ne sont généralement disponibles qu’à l’unité. Leur prix est donc nettement supérieur à celui de l’or, avec des primes parfois élevées.
L’importance d’employer la valeur correcte pour les pièces d'or
Outre les différents types de pièces, les pièces d’or sont proposées dans de nombreuses valeurs différentes. Celles-ci sont souvent disponibles en petites unités de poids de 1/20, 1/10, 1/4 ou 1/2 once, afin que les investisseurs puissent également investir en petites quantités. Les pièces d’or sont également disponibles en 1, 2 ou 5 onces et 1 kilogramme. Cependant, l’unité d’une once troy (31,103 grammes) est populaire parmi les connaisseurs et est généralement proposée par tous les fabricants. L’exception à cette règle est la pièce d’or China Panda, frappée en grammes depuis 2016. La pièce de 30 grammes correspond à la valeur standard générale. Dans le cas des pièces suisses, la valeur nominale du franc indique souvent l’unité.
La taille de 1 once est également la taille de pièce d’or la plus recherchée, et celle-ci est acceptée à l’échelle internationale. En outre, l’once d’or présente un rapport qualité/prix équilibré car, contrairement à d’autres unités, elle est souvent produite en grandes quantités. Plus l’édition est petite, plus l’effort de gaufrage, et donc le prix d’achat, sont importants. Vous trouverez d’autres informations essentielles sur les investissements d’or dans l’article Informations générales sur les pièces et les lingots en métaux précieux.
L’or d’investissement peut être acheté sans TVA
Contrairement aux bijoux et aux métaux précieux blancs, les investisseurs peuvent généralement acheter de l’or d’investissement sans TVA. Les lingots et les pièces d’or sont considérés comme de purs biens d’investissement et peuvent donc être proposés en franchise de TVA dans les magasins spécialisés. Sont également soumises à cette réglementation les pièces d’or historiques de valeur numismatique frappées par l’État. Pour pouvoir bénéficier de la règle d’exception, les pièces d’or doivent également avoir un titre d’au moins 900 millièmes. Par ailleurs, l’exonération ne s’applique qu’aux pièces qui ont ou avaient cours légal et sont vendues à un prix commercial ne dépassant pas 80% de leur valeur matérielle. Le terme « or bancaire » est souvent utilisé dans le langage technique. Toutefois, ceci ne s’applique pas aux répliques de pièces de monnaie historiques telles que le ducat d’or d’Autriche, qui a été frappé originellement au 13ème siècle. Depuis 1950, toutes les refrappes portent l’année 1915, date à laquelle les ducats ont été acceptés pour la dernière fois comme pièces de monnaie commerciales. Cela vous paraît déroutant ? En principe, les investisseurs peuvent compter sur sur un achat sans TVA de toutes les pièces d’or modernes disponibles dans les magasins spécialisés.
Achat auprès d'un détaillant de métaux précieux
Cependant, que vous souhaitiez investir dans des pièces d’or historiques, des répliques ou des modèles actuels, les experts recommandent vivement de contacter pour cela des détaillants de métaux précieux. Dans les magasins physiques, vous aurez la possibilité d’observer les pièces d’or de visu. Vous pourrez également recevoir des conseils du personnel spécialisé quant à votre choix et à son adéquation avec l’investissement. En Suisse, le plafond des achats anonymes au comptant est de 15 000 francs. De plus, les achats en ligne sont possibles à tout moment, car les détaillants de métaux précieux proposent actuellement également leurs produits dans des boutiques en ligne réputées, comme Echtgeld AG.
Il convient toutefois d’être prudent face aux offres douteuses qui annoncent souvent des prix bien inférieurs au prix habituel du marché. Évitez par exemple d’acheter de l’or sur les parkings des autoroutes. Aujourd’hui, les contrefaçons de bonne facture sont difficiles à distinguer des véritables pièces d’or, même par les connaisseurs. Celles-ci sont souvent composées de tungstène, un métal de transition dense dont le poids est similaire à celui de l’or. Un revêtement doré très fin donne aux fausses pièces une apparence réelle. Cependant, leur valeur tend vers zéro.
Cela ne signifie pas que vous ne pouvez pas acheter de pièces d’or provenant d’une collection privée. L’authenticité des pièces sera généralement prouvée via des reçus ou aux certificats d’achat correspondants. Si nécessaire, il est possible de solliciter des experts indépendants pour examiner les produits en or.
Le stockage sécurisé des pièces d’or
Comme évoqué au début de cet article, les pièces d’or ont une densité de valeur élevée, c’est pourquoi elles doivent être stockées en toute sécurité. En fin de compte, celles-ci servent à créer de la richesse sur le long terme, à se protéger contre l’inflation ou à diversifier des investissements. Quelle que soit la raison pour laquelle vous achetez des pièces d’or, celles-ci ont d’être stockées dans un endroit sûr. Il peut s’agir, par exemple, d’un coffre-fort domestique si l’installation est suffisamment stable et été posée par un professionnel. Si l’assurance habitation du foyer doit couvrir les dommages en cas de sinistre, il est indispensable que le coffre-fort respecte certaines normes en matière de protection contre l’effraction et de résistance au feu.
S’il n’est pas possible d’installer un coffre-fort à domicile, les coffres de banque ou d’une entreprise indépendante constitueront une alternative. Il faut savoir que les casiers des banques, en particulier à l’heure actuelle, ont souvent des critères de sécurité inadéquats, ceux-ci dépendant de l’année de construction du bâtiment ou du coffre-fort. De plus, un compte bancaire est nécessaire pour ouvrir un casier et cette ouverture s’accompagne d’une obligation de transmettre les données des clients aux autorités. Les casiers proposés par les entreprises de stockage spécialisées offrent généralement une meilleure protection contre le cambriolage et incluent souvent une assurance.
Stocker ses pièces d'or chez OrSuisse avec des récépissés d'ordre négociables
Le stockage séparé des pièces d’or dans un entrepôt national représente une alternative pratique aux coffres-forts – en particulier lorsqu’il s’agit de conserver d’importantes quantités, pour lesquelles un coffre-fort classique deviendrait rapidement trop petit. OrSuisse AG propose une conservation de pièces d’or individuelle et assurée en Suisse. Le stockage est effectué de manière indépendante des banques et sans revendeur. Les citoyens suisses et les clients internationaux bénéficient d’une protection illimitée de leurs biens, sans obligation légale de déclaration. Contrairement au stockage collectif, les pièces d’or sont stockées individuellement, clairement identifiées (notamment via leur numéro de lingot ou le sceau apposé). En cas d’import l’or en Suisse, les investisseurs devront être attentifs à un certain nombre de points.
La particularité du stockage individuel réside dans l’utilisation flexible de récépissés d’ordre négociables. Conformément au Code des obligations suisse, OrSuisse est habilité à délivrer des récépissés d’ordre pour les pièces d’or et autres métaux précieux stockés. Il est possible d’enregistrer jusqu’à dix pièces du même type sur un document de stockage. Dix pièces d’or d’une once correspondent à une valeur en métal précieux pur de plus de 15 000 francs suisses.
Les récépissés d’ordre OrSuisse peuvent être utilisés comme titres et peuvent servir à sécuriser des prêts ou faire office de garantie. Les investisseurs ont également la possibilité de vendre une partie de leurs avoirs en métaux précieux sans avoir à déplacer les marchandises. À cet effet, chaque récépissé d’ordre comporte des champs d’endossement à son dos, lesquels permettent un transfert facile de propriété. Le propriétaire enregistré a ensuite le droit de récupérer les pièces d’or. L’or bénéficie ainsi d’une liquidité supplémentaire grâce aux récépissés d’ordre OrSuisse. Vous trouverez ici des informations plus détaillées sur les récépissés d’ordre négociables.
Informations sur les pièces d'or en un coup d'œil
- Les pièces d’or offrent aux investisseurs et aux collectionneurs un aspect visuel plus varié que les lingots d’or. Cependant, en raison de l’effort de gaufrage plus important, les prix d’achat sont plus élevés.
- Le Krugerrand, le Maple Leaf, l’Australian Kangaroo et le Wiener Philarmoniker sont les pièces d’or les plus connues des investisseurs et celles-ci sont acceptées dans le monde entier.
- De nos jours, la finesse de l’or est souvent de 999,9/1000. La valeur d’une once troy est la plus fréquemment demandée.
- La plupart des pièces d’or destinées au marché de l’investissement peuvent être achetées sans TVA. Les refontes de pièces historiques sont soumises à la TVA en Suisse.
- Pour éviter d’acheter des contrefaçons, les investisseurs ont tout intérêt à acquérir leurs pièces d’or auprès de détaillants physiques ou en ligne.
- Pour conserver leur valeur, les pièces d’or doivent être stockées en toute sécurité dans un coffre-fort externe ou domestique.
- Le spécialiste du stockage OrSuisse propose un stockage individuel assuré dans un entrepôt en Suisse. Les clients nationaux et internationaux reçoivent alors des récépissés d’ordre négociables contre les pièces d’or déposées, ceux-ci pouvant être utilisés comme titres.
